Bruk av Audit Data Analytics i små- og mellomstore revisjonsselskaper
Master thesis
Permanent lenke
https://hdl.handle.net/11250/2777203Utgivelsesdato
2020Metadata
Vis full innførselSamlinger
- NTNU Handelshøyskolen [1717]
Sammendrag
International Auditing & Assurance Standards Board (IAASB) hevder at Audit Data Analytics (ADA) kan effektivisere revisjonen, forbedre risikovurderinger og muliggjøre kontroll av samtlige transaksjoner gjennom regnskapsåret. Videre hevder organisasjonen at slike analyser kan forbedre revisjonskvaliteten. Til tross for at det trekkes frem store fordeler ved bruk av slike analyser, tyder empirisk forskning på at bruk av ADA er begrenset. Tidligere forskning er hovedsakelig konsentrert rundt Big 5-selskapene, og det er etter vår kjennskap begrenset forskning som eksplisitt undersøker hvordan små- og mellomstore revisjonsselskaper forholder seg til ADA. Dette får støtte i tidligere empirisk litteratur, som påpeker at det er lite kunnskap om hvordan små- og mellomstore revisjonsselskaper responderer på utfordringer knyttet til økt digitalisering i revisjonsbransjen. Annen tidligere forskning understreker at små- og mellomstore revisjonsselskaper anser den teknologiske utviklingen å være en utfordring, uten at dette undersøkes ytterligere.
Formålet med masteravhandlingen er å belyse hvordan små- og mellomstore revisjonsselskaper bruker ADA. Videre undersøkes det hvilke faktorer som begrenser implementering og bruk av slike analysemetoder. Datainnsamling er utført gjennom dybdeintervjuer av personer i ledende stillinger og/eller med kompetanse innen problemstillingens tema.
Oppgavens problemstilling er todelt. Avhandlingens empiriske funn knyttet til første del av problemstillingen indikerer at små- og mellomstore revisjonsselskaper i noen til liten grad bruker ADA. Analysene er hovedsakelig begrenset til enkle analyser utført i Microsoft Excel. Oppgavens empiri er på linje med eksisterende studier. Avhandlingens empiriske funn knyttet til andre del av problemstillingen tyder på at det er flere mulige faktorer som begrenser implementering og bruk av ADA i små- og mellomstore revisjonsselskaper. Revisjonsselskapenes kundeporteføljer synes å vanskeliggjøre bruk av slike analyser. I grove trekk innebærer dette at mindre klienter har regnskapssystemer som ikke er kompatible med revisors analyseverktøy. Det er videre identifisert at små- og mellomstore revisjonsselskaper har mindre klienter hvor bruk av ADA ikke vil være hensiktsmessig grunnet lavt transaksjonsvolum. Videre tyder studien på at revisorer ikke anser revisjonsbevis generert av ADA som et tilstrekkelig og hensiktsmessig bevis alene, og at dette er en faktor som begrenser implementering og bruk av ADA. Empiri indikerer videre at mangel på analytiske ferdigheter blant revisorer skaper en høy terskel for å ta i bruk ADA, og er en begrensning for implementering og bruk av slike analyser. International Auditing & Assurance Standards Board claims that Audit Data Analytics (ADA) can streamline the audit industry. Improved risk assessments, improved effectiveness and enabling collection of audit evidence are consequences from implementing ADA. By implementation of ADA, all transactions throughout the year is controlled and audited. Therefore, the audit quality has potential to improve through implementation of such analytics. Even though the predictions shown by empirical research foresee positive consequences by implementation and usage, the use of ADA are limited. The majority of research on the field is concentrated on the Big 5-firms. From our knowledge on the field, there is a shortage of research that explicitly focuses on how small and medium-sized audit firms stands on usage of ADA. This is backed up by empirical literature which expresses the lack of knowledge on how small and medium-sized audit firms handles the increased digitalization in the audit industry. Furthermore, empirical research on the field underlines that small and medium-sized audit firms regards the technological development as a substantial challenge, but this has not led to further research on the subject.
The purpose of this master thesis is to illuminate on how small and medium-sized audit firms use ADA in the planning and execution phase of auditing. Further we examine which factors restrict implementation and usage of ADA by small and medium-sized firms. The data collection is done through in-depth interviews of people in leading positions or with competence regarding the stated themed issues.
The empirical findings of the thesis related to the first part of the issue, indicates that small and medium-sized audit firms in some or little degree use ADA in audit. The analysis is limited to very simple analysis done in Microsoft Excel. Empirical findings in the thesis are equal to previous research. Further, the empirical findings in the second part of the issue implies that there are different possible obstacles in implementation and usage of ADA in small and medium-sized audit firms. Empirical findings suggest that large parts of the company’s customer portfolio restrict the use of ADA. This basically means that smaller clients have accounting systems that are not at an adequate technological level. It has further been identified that small and medium-sized audit films have many small clients where the use of such analysis will not be expedient due to the size of the clients. Another empirical finding is that audit evidence generated by ADA is not considered sufficient and appropriate audit evidence alone and is for that reason used as a supplementary audit evidence to other traditional evidence. In other words, this does not make the audit more efficient and therefore it is potential restrict to the implementation and usage of such analysis. Further empirical findings indicate that a lack of analytical skills among auditors has generated a high threshold for using analytical tools and this could potentially be a restrict to the implementation and usage of ADA.