Effektene av implisitt volatilitet på predikasjon av realisert volatilitet på forwards i det nordiske kraftmarkedet

dc.contributor.advisor	Westgaard, Sjur
dc.contributor.advisor	Haugom, Erik
dc.contributor.author	Opdal, Martin
dc.contributor.author	Birkelund, Ole Henrik
dc.date.created	2014-05-23
dc.date.issued	2014
dc.identifier	ntnudaim:11170
dc.identifier.uri	http://hdl.handle.net/11250/2400622
dc.description.abstract	I denne oppgaven blir implisitt og realisert volatilitet på forwards i det Nordiske kraftmarkedet studert. Først blir en indeks for implisitt volatilitet konstruert med en fast tidshorisont. Denne indeksen blir så sammenlignet med realisert volatilitet beregnet fra høyfrekvente data. For å teste informasjonsinnholdet i indeksen spesifiserer vi flere prognose-modeller. Våre resultater viser at den implisitte volatilitetsindeksen forbedrer prognoser for realisert volatilitet på daglig, ukentlig og månedlige tidshorisonter. Disse resultatene er konsistente med resultater fra andre markeder.
dc.language	nob
dc.publisher	NTNU
dc.subject	Industriell økonomi og teknologiledelse
dc.title	Effektene av implisitt volatilitet på predikasjon av realisert volatilitet på forwards i det nordiske kraftmarkedet
dc.type	Master thesis